提升創(chuàng)新資本形成力，培育經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)新動(dòng)能。5月15日下午，安徽省級(jí)股權(quán)基金項(xiàng)目集中簽約暨安徽省投資集團(tuán)產(chǎn)業(yè)基金發(fā)展報(bào)告發(fā)布會(huì)在合肥成功舉辦。省委常委、常務(wù)副省長(zhǎng)鄧向陽(yáng)出席會(huì)議并講話。省政府副秘書(shū)長(zhǎng)李必方、省地方金融監(jiān)管局局長(zhǎng)何昌順以及省發(fā)展改革委、省科技廳、省經(jīng)濟(jì)和信息化廳、省財(cái)政廳、省審計(jì)廳、省國(guó)資委、安徽證監(jiān)局和有關(guān)合作地市負(fù)責(zé)同志出席會(huì)議。合肥興泰等18家市縣出資平臺(tái)、毅達(dá)資本等35家合作基金管理機(jī)構(gòu)、豐原生化等5家投資企業(yè)代表以及清科研究、投中信息、母基金研究中心、安徽省基金業(yè)協(xié)會(huì)等行業(yè)機(jī)構(gòu)及媒體界共100余名嘉賓參加會(huì)議。集團(tuán)公司董事長(zhǎng)陳翔發(fā)布了《安徽省投資集團(tuán)產(chǎn)業(yè)基金發(fā)展報(bào)告（2019）》。集團(tuán)公司總經(jīng)理、省高新投公司董事長(zhǎng)黃林沐主持會(huì)議。
鄧向陽(yáng)在講話中強(qiáng)調(diào),要深入學(xué)習(xí)貫徹習(xí)近平總書(shū)記關(guān)于金融工作的重要論述，充分發(fā)揮省級(jí)股權(quán)投資基金引領(lǐng)帶動(dòng)作用，扎實(shí)做好“六穩(wěn)”工作，全面落實(shí)“六保”任務(wù)，著力提升產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)高級(jí)化、產(chǎn)業(yè)鏈現(xiàn)代化水平。鄧向陽(yáng)指出，股權(quán)投資基金作為金融服務(wù)現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展的有機(jī)組成部分，已成為政府扶持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展、深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要抓手。省級(jí)股權(quán)投資基金要堅(jiān)持扎根安徽，在培育、整合、引領(lǐng)安徽產(chǎn)業(yè)發(fā)展中，贏得自身豐厚的價(jià)值回報(bào)。要布局戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、未來(lái)產(chǎn)業(yè)，充分放大我省科技驅(qū)動(dòng)型企業(yè)資源密集優(yōu)勢(shì)，深度挖掘新項(xiàng)目。要聚焦產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目，提升管理效能，加快募資投資，以投資穩(wěn)促經(jīng)濟(jì)穩(wěn)，促進(jìn)生產(chǎn)生活正常秩序加快恢復(fù)。
會(huì)上，集團(tuán)公司從今年省級(jí)股權(quán)基金過(guò)會(huì)項(xiàng)目中，選取豐原生化、軟通動(dòng)力、安德科銘半導(dǎo)體、鹿港毛紡、星云科技5個(gè)代表性投資項(xiàng)目進(jìn)行集中簽約。
此次發(fā)布的《安徽省投資集團(tuán)產(chǎn)業(yè)基金發(fā)展報(bào)告（2019）》（以下簡(jiǎn)稱《報(bào)告》）是集團(tuán)公司系統(tǒng)性運(yùn)作產(chǎn)業(yè)基金五年來(lái)，首次發(fā)布的專業(yè)性基金工作年度報(bào)告，旨在完善信息披露，履行母基金管理人責(zé)任，回應(yīng)政府、出資人和社會(huì)各界關(guān)注，全面、客觀、系統(tǒng)地反映集團(tuán)公司產(chǎn)業(yè)基金發(fā)展現(xiàn)狀，代表安徽資本力量發(fā)聲，展望行業(yè)發(fā)展未來(lái)，促進(jìn)私募股權(quán)投資行業(yè)自律管理和專業(yè)化建設(shè)。
《報(bào)告》指出，2014年以來(lái)，在安徽省委、省政府統(tǒng)一部署下，集團(tuán)公司在省屬企業(yè)中率先啟動(dòng)產(chǎn)業(yè)基金體系建設(shè)工作，通過(guò)發(fā)起設(shè)立、參與設(shè)立或承接基金，聯(lián)合社會(huì)資本開(kāi)展投融資模式創(chuàng)新，遵循“搭平臺(tái)、開(kāi)模具、找獵手、建體系”理念，通過(guò)產(chǎn)業(yè)基金撬動(dòng)社會(huì)資本，充分發(fā)揮專業(yè)投資團(tuán)隊(duì)市場(chǎng)化運(yùn)作、專業(yè)化管理優(yōu)勢(shì)，形成承接政府產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略的體系化投資能力，探索出一條國(guó)有資產(chǎn)資本化、國(guó)有資本基金化的投資運(yùn)營(yíng)改革道路，成為安徽金融供給側(cè)改革的一抹亮色。
打造基金“引擎” 引領(lǐng)“創(chuàng)新”生態(tài)
集團(tuán)公司產(chǎn)業(yè)基金有效發(fā)揮杠桿支撐作用，省級(jí)財(cái)政投入撬動(dòng)2.8倍資金，基金布局覆蓋全省14個(gè)地市，投資實(shí)現(xiàn)全省16個(gè)地市全覆蓋。基金定位精準(zhǔn)聚焦戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和“專精特新”企業(yè)，基本實(shí)現(xiàn)了對(duì)電子信息、先進(jìn)制造、新材料、生物和大健康、新能源汽車、量子技術(shù)等我省主要戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)全覆蓋，投資工具箱覆蓋企業(yè)全生命周期。基金運(yùn)作能級(jí)顯著提升，打造形成了以國(guó)有獨(dú)資的省創(chuàng)投公司、市場(chǎng)化遴選的專業(yè)管理機(jī)構(gòu)以及團(tuán)隊(duì)持股的創(chuàng)谷資本為代表的三支作戰(zhàn)隊(duì)伍，構(gòu)建起專業(yè)化投資體系，形成較強(qiáng)的產(chǎn)業(yè)投資能力。同時(shí)，參與設(shè)立國(guó)家集成電路基金、國(guó)家先進(jìn)制造基金、長(zhǎng)三角協(xié)同優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)基金等一批國(guó)家大基金，為安徽經(jīng)濟(jì)導(dǎo)入高端產(chǎn)業(yè)資源和資本。截至4月底，基金投資項(xiàng)目達(dá)676個(gè)，投資金額269億元，其中戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)企業(yè)455個(gè)、高新技術(shù)企業(yè)283個(gè)、專精特新企業(yè)110個(gè)，所投企業(yè)產(chǎn)值超千億。
構(gòu)建首個(gè)績(jī)效評(píng)價(jià)體系
《報(bào)告》重點(diǎn)披露了近年來(lái)皖投產(chǎn)業(yè)基金管理升級(jí)探索。2019年，為解決政府引導(dǎo)基金普遍存在的評(píng)價(jià)難問(wèn)題，集團(tuán)公司聯(lián)合第三方專業(yè)機(jī)構(gòu)，在國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)基金行業(yè)中率先探索，建成首個(gè)基金和管理機(jī)構(gòu)績(jī)效評(píng)價(jià)體系，并創(chuàng)新進(jìn)行“雷達(dá)圖”模型展現(xiàn)。該套體系綜合考慮了指標(biāo)的客觀性、可驗(yàn)證性、數(shù)據(jù)可得性、可比性等因素，形成“募資表現(xiàn)、投資表現(xiàn)、管理表現(xiàn)、退出表現(xiàn)、合作表現(xiàn)”5項(xiàng)一級(jí)指標(biāo)，“社會(huì)化募資占比、投向符合度、風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目比率、DPI”等12項(xiàng)二級(jí)指標(biāo)，并按照獎(jiǎng)優(yōu)罰劣基本思路，設(shè)置4個(gè)加分指標(biāo)和4個(gè)減分指標(biāo)。在評(píng)價(jià)結(jié)果呈現(xiàn)方式上，創(chuàng)新采用了“雷達(dá)圖”和“評(píng)價(jià)表格”兩種展示形式，幫助基金管理人明晰改進(jìn)基金運(yùn)營(yíng)績(jī)效的方向和目標(biāo)，其中，“雷達(dá)圖”形象地展示了評(píng)價(jià)指標(biāo)的綜合“績(jī)效面積”，“評(píng)價(jià)表格”給出各項(xiàng)評(píng)價(jià)維度得分明細(xì)。
同時(shí)，強(qiáng)化績(jī)效評(píng)價(jià)結(jié)果應(yīng)用，對(duì)募資、投資任務(wù)完成情況好、政府產(chǎn)業(yè)意圖體現(xiàn)好的基金管理機(jī)構(gòu)，加大正向激勵(lì)，優(yōu)先安排年度出資計(jì)劃，支持新設(shè)立子基金。對(duì)組建滯后、募投進(jìn)度緩慢的基金，采取約束措施，調(diào)減出資規(guī)模，扣減管理機(jī)構(gòu)年度管理費(fèi)。對(duì)于沒(méi)有完成年度投資任務(wù)的基金，直接調(diào)減下個(gè)年度計(jì)劃出資額度。對(duì)存在嚴(yán)重失信、失范行為的基金管理人建立黑名單并向行業(yè)自律組織通報(bào)。皖投特色產(chǎn)業(yè)基金評(píng)價(jià)體系的構(gòu)建，有利于解決因股權(quán)投資基金的長(zhǎng)期屬性和雙重代理機(jī)制，帶來(lái)的對(duì)基金管理機(jī)構(gòu)選擇、考核、評(píng)價(jià)難問(wèn)題，為國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)基金行業(yè)構(gòu)建科學(xué)評(píng)價(jià)體系和良好生態(tài)環(huán)境做出了有益探索和突破。
優(yōu)化創(chuàng)新資本形成能力與機(jī)制
《報(bào)告》指出，隨著五年來(lái)千億級(jí)皖投產(chǎn)業(yè)基金的陸續(xù)落地運(yùn)營(yíng)，其最大價(jià)值體現(xiàn)在，優(yōu)化了安徽創(chuàng)新資本形成能力和機(jī)制。通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)資本加持，減少創(chuàng)新企業(yè)對(duì)于債權(quán)融資和政府撥款依賴，對(duì)沖“育種育苗”階段的高風(fēng)險(xiǎn)，助推其快速成長(zhǎng)，隨著基金投資運(yùn)作能級(jí)不斷提升，幫助不同發(fā)展階段的企業(yè)實(shí)現(xiàn)內(nèi)源性資本積累，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，以資本能量助力企業(yè)嫁接資源、賦能管理、激發(fā)活力，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，成為安徽培育新產(chǎn)業(yè)新動(dòng)能的重要生力軍。同時(shí)，也推動(dòng)安徽成為全國(guó)私募股權(quán)基金發(fā)展新高地，截至2020年3月底，全省備案基金達(dá)901支,管理機(jī)構(gòu)214家,基金規(guī)模4162億，居中部首位，全國(guó)第十。其中，皖投在合肥高新區(qū)建設(shè)的中安創(chuàng)谷基金大廈，已匯聚基金71支，認(rèn)繳資金規(guī)模1290億元，成為國(guó)內(nèi)基金集聚度最高的運(yùn)營(yíng)單體之一，有力帶動(dòng)合肥形成基金發(fā)展積聚效應(yīng)。
三輪迭代升級(jí)，探索國(guó)有資本投資運(yùn)營(yíng)改革新路
《報(bào)告》同時(shí)指出，五年來(lái)，皖投產(chǎn)業(yè)基金歷經(jīng)1.0、2.0、3.0版“蝶變”，實(shí)現(xiàn)三輪迭代升級(jí)發(fā)展，取得規(guī)模升級(jí)、布局升級(jí)、功能升級(jí)、管理升級(jí)、作戰(zhàn)體系升級(jí)。截至目前，集團(tuán)公司發(fā)起設(shè)立和管理產(chǎn)業(yè)基金達(dá)69支，認(rèn)繳規(guī)模915億元，母子基金總實(shí)繳417億元。
基金堅(jiān)持價(jià)值投資、賦能投資，堅(jiān)持投大與投早投小相結(jié)合，重倉(cāng)投資了蔚來(lái)汽車、豐原生化、天地一體化等一批頂天立地的大項(xiàng)目；前瞻投資了東超科技、云塔電子、華米科技等一批科技創(chuàng)新小巨人，突破一批“卡脖子工程”；招引投資了萬(wàn)潤(rùn)新材料、格林晟制造等62個(gè)項(xiàng)目，直接投資23億，其中，2019年新增招商23個(gè)項(xiàng)目，基金招商帶動(dòng)產(chǎn)值超過(guò)千億，“基金+基地+引資+引智”形成良性循環(huán)機(jī)制。同時(shí)，通過(guò)證券化組合，持續(xù)優(yōu)化實(shí)體企業(yè)資本結(jié)構(gòu)，促進(jìn)優(yōu)質(zhì)企業(yè)資產(chǎn)證券化，助力多層次資本市場(chǎng)建設(shè)，所投企業(yè)已實(shí)現(xiàn)上市（過(guò)會(huì)）23家，其中科創(chuàng)板6家，通過(guò)基金引進(jìn)上市公司2家，一批皖資、皖企上市及儲(chǔ)備的“梯形軍團(tuán)”正在發(fā)展壯大。
省地方金融監(jiān)管局局長(zhǎng)何昌順在講話中指出，省級(jí)股權(quán)投資基金要緊緊圍繞年度基金募集預(yù)期目標(biāo)，強(qiáng)化同業(yè)界實(shí)力機(jī)構(gòu)合作，多措并舉募集資金，著力做大基金規(guī)模；聚焦新基建、新產(chǎn)業(yè)，聚焦數(shù)字經(jīng)濟(jì)、線上經(jīng)濟(jì)，聚焦產(chǎn)業(yè)強(qiáng)鏈、延鏈、補(bǔ)鏈和創(chuàng)新鏈、產(chǎn)業(yè)鏈、價(jià)值鏈融合，聚焦多層次資本市場(chǎng)注冊(cè)制改革，加快基金項(xiàng)目投資進(jìn)度。
安徽證監(jiān)局副局長(zhǎng)張彥斌在講話中指出，集團(tuán)公司產(chǎn)業(yè)基金在服務(wù)安徽實(shí)體經(jīng)濟(jì)，推動(dòng)安徽經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展上發(fā)揮了積極作用。《報(bào)告》系統(tǒng)總結(jié)和分析了集團(tuán)公司產(chǎn)業(yè)基金發(fā)展的歷程、運(yùn)營(yíng)成效、評(píng)價(jià)體系以及對(duì)行業(yè)的展望，是一份研究安徽政府產(chǎn)業(yè)引導(dǎo)基金很好的資料。
合作地市代表淮北市委副書(shū)記、常務(wù)副市長(zhǎng)朱浩東指出，省投資集團(tuán)助力淮北市打造地方現(xiàn)代金融體系、形成“基金+項(xiàng)目+園區(qū)”“金融+實(shí)體”的市場(chǎng)化合作典范、推動(dòng)項(xiàng)目落地成效顯著，為淮北的可持續(xù)發(fā)展提供堅(jiān)實(shí)保障。
合作基金管理機(jī)構(gòu)代表創(chuàng)谷資本董事長(zhǎng)錢進(jìn)、毅達(dá)資本創(chuàng)始合伙人史云中也分別進(jìn)行了交流發(fā)言。
2020年以來(lái)，面對(duì)疫情沖擊，集團(tuán)公司承接的省級(jí)股權(quán)基金多措并舉，投資進(jìn)度穩(wěn)步提速，1-4月，已完成投資（過(guò)會(huì)）項(xiàng)目52個(gè)，投資金額35.99億元，帶動(dòng)投資超過(guò)206億。今年以來(lái)，基金所投企業(yè)已連續(xù)新增7家首發(fā)上市（過(guò)會(huì)），蔚來(lái)汽車、豐原生化等一批重大項(xiàng)目落地，有效發(fā)揮了產(chǎn)業(yè)基金的投資引領(lǐng)作用。2019年，得益于省委省政府的強(qiáng)力推動(dòng)和各方共同努力，集團(tuán)公司產(chǎn)業(yè)基金募投逆勢(shì)增長(zhǎng)，杠桿支撐作用凸顯，新設(shè)子基金14支，新增募資105億元，新增投資82億元,集團(tuán)公司承接的省級(jí)股權(quán)基金超額完成任務(wù)。
